误导投资者、十公司被罚14亿美重惩欺诈大鳄

中年369 · 发表于 2003-4-30 10:33

国际金融报记者李梅影综合报道

　　4月28日，美国监管人员宣布对涉及不公平交易的10家华尔街知名投资公司的和解方案，这些公司需要支付总额高达14亿美元的罚款。近一年以来就华尔街丑闻展开的大规模调查就此宣告结束。

　　14亿美元相当于2002年华尔街全部利润的7%，去年是自1995年以来华尔街经营最为惨淡的一年。

中年369 · 发表于 2003-4-30 10:35

受罚的10家投资公司是：贝尔斯登(Bear,Stearns&Co.)、瑞士信贷第一波士顿(Credit Suisse First Boston Corp.)、高盛(Goldman Sachs&Co.)、雷曼兄弟(Lehman Brothers Inc.)、摩根大通(J.P.Morgan Chase&Co.)、美林(Merrill Lynch)、摩根士丹利(Morgan Stanley)、花旗集团(Citigroup Inc.)旗下子公司所罗门美邦(Salomon Smith Barney)、瑞银华宝(UBS Warburg LLC)和美国银行公司（USBancorp）旗下子公司Piper Jaffray。这10家投资公司均同意了这个和解方案。

　　根据检举人的报告，这些华尔街投资公司的分析师20世纪90年代末期蓄意欺骗投资者来迎合公司的客户。投资公司收到一些客户公司的秘密款项，对这些公司进行了强力推介，向大量的投资者提供具有偏向性的投资建议，误导他们购买达数十亿的即将倒闭公司的股票。为和解这个案子，对于监管当局的欺诈指控，这些公司既没有承认也没有予以否认。

　　美国证券交易委员会等市场监管部门特别指控以下三家公司：所罗门美邦、美林和瑞士信贷第一波士顿。14亿美元的罚款款项是这样分担的：花旗集团赔4亿美元，美林赔2亿美元，瑞士信贷第一波士顿赔2亿美元，摩根士丹利赔1.25亿美元，高盛赔1.1亿美元，贝尔斯登、摩根大通、雷曼兄弟、瑞银华宝各赔0.8亿美元，PiperJaffray赔0.325亿美元。作为和解协议的一部分，这些公司同意，不会寻求将税收减免或贷款作为和解成本。

　　在14亿美元的罚款中，有4.875亿美元是惩罚性的罚款，3.875亿美元将归还给投资人，4.325亿美元将用来为独立的调查活动提供资金，另外的8000万美元将用来支付投资培训所需的费用。

　　协议的一部分还包括，两名从市场中巨额敛财的分析师，所罗门美邦的杰克·B·格鲁伯曼（JackB.Grubman）和美林的亨利·布洛杰特（Henry Blodget），受到重罚并同意终生不得再进入这个行业。布洛杰特先生同意赔400万美元而格鲁伯曼先生同意赔1500万美元来解决对他们的检控。

　　美国证券交易委员会主席威廉·唐纳森（William H.Donaldson）说，这个案子书写了美国商业历史上沉痛的一章，那些投资公司把牟取暴利建立在投资者信任的基础之上，却最终背叛了这种信任。他说，这个案子还为我们不断努力重建投资者信心来创造我们公平和正直的市场书写了新的篇章。

　　分析人士认为，这次判决留下了大量的证据，还对投资者和证券业留下了许多尚未解决的问题。首先最重要的问题是这次判决将对华尔街的文化产生长期的影响，影响到股票分析师的正直程度和投资者的信心。考虑到这次的解决方案还不够深远，可能还会带来一些意想不到的后果，证券交易委员会的官员正在考虑采取一套新的监管证券分析师的体制。